โดยการจัดหาเงินทุนให้กับโครงการใด ๆ นักลงทุนต้องการให้แน่ใจว่าการลงทุนของเขาจะจ่ายและทำกำไร ดังนั้น ก่อนลงทุนเงิน คุณต้องวิเคราะห์ข้อเสนอการลงทุนอย่างรอบคอบและเลือกข้อเสนอที่มีแนวโน้มดีที่สุด
คำแนะนำ
ขั้นตอนที่ 1
การวิเคราะห์โครงการลงทุนประกอบด้วยหลายขั้นตอน: - เบื้องต้น - เชิงพาณิชย์ - ด้านเทคนิค - การเงิน - สถาบัน - การวิเคราะห์ความเสี่ยง
ขั้นตอนที่ 2
ในขั้นตอนของการวิเคราะห์เบื้องต้น ให้กำหนดสถานะของสาขาเศรษฐกิจที่องค์กรเป็นเจ้าของ อุตสาหกรรมที่กำลังพัฒนา (เช่น การผลิตโทรศัพท์มือถือ) และอุตสาหกรรมที่เติบโตเต็มที่ (ยานยนต์) ย่อมดีกว่าอุตสาหกรรมที่อยู่ในช่วงเริ่มต้น (นาโนเทคโนโลยี) หรืออายุมากขึ้น (ต่อเรือ) พิจารณาตำแหน่งขององค์กรในตลาด: เด่นหรือแข็งแกร่งมีส่วนทำให้โครงการคืนทุนเร็วกว่าไม่เสถียรหรืออ่อนแอ
ขั้นตอนที่ 3
ประเมินความเป็นไปได้ทางการค้าของข้อเสนอการลงทุน: จะมีความต้องการผลิตภัณฑ์ที่คาดว่าจะผลิตเป็นส่วนหนึ่งของโครงการหรือไม่ และบริษัทจะสามารถทำกำไรได้มากพอที่จะพิสูจน์และชดใช้เงินลงทุนของนักลงทุนหรือไม่ วิเคราะห์ตลาดและการแข่งขันขององค์กร โดยคำนึงถึงปัจจัยต่อไปนี้: คุณภาพของผลิตภัณฑ์ ประสิทธิภาพของวิธีการขาย การบำรุงรักษา การจัดส่ง ราคาและต้นทุน ที่ตั้ง โฆษณา ชื่อเสียง และความมั่นคงทางการเงินขององค์กร หากคู่ค้าที่มีศักยภาพชนะในทุกกรณี การลงทุนด้วยเงินสามารถสัญญาว่ามีแนวโน้มที่ดี
ขั้นตอนที่ 4
การวิเคราะห์ทางเทคนิคเกี่ยวข้องกับการประเมินเทคโนโลยีที่ใช้โดยองค์กร เงื่อนไขท้องถิ่น และความเป็นไปได้ทางเทคนิคของโครงการ หากในกระบวนการของเทคโนโลยีมาตรฐานกิจกรรมที่เน้นอุปกรณ์และวัตถุดิบภายในประเทศ ต้นทุนของโครงการจะต่ำกว่ากรณีดึงดูดทรัพยากรนำเข้า ประเมินความพร้อมใช้งานของการสื่อสารและการปรับตัวของเทคโนโลยีให้เข้ากับสภาพของพื้นที่ ตลอดจนความปลอดภัยและการปฏิบัติตามมาตรฐานด้านสิ่งแวดล้อม ค้นหาว่าบริษัทมีสิทธิบัตรและใบอนุญาตที่จำเป็นในการดำเนินงานหรือไม่
ขั้นตอนที่ 5
ในขั้นต่อไป ให้ดำเนินการวิเคราะห์ทางการเงินของโครงการลงทุน ตามกฎแล้วจะรวมถึงขั้นตอนต่อไปนี้: - การวิเคราะห์สภาพทางการเงินขององค์กรในช่วง 3-5 ปีก่อนหน้า - การวิเคราะห์สภาพทางการเงินขององค์กรในขณะนี้ - การกำหนดจำนวนเงินที่ต้องการทางการเงิน - การระบุแหล่งที่มาของการจัดหาเงินทุนเพื่อการลงทุน - การวิเคราะห์จุดคุ้มทุนในการผลิต - กระแสเงินสดตามแผน - กำไรและขาดทุนสำหรับรอบระยะเวลาของโครงการ - การประเมินประสิทธิผลของโครงการ หาก บริษัท ตรงตามเกณฑ์ความมั่นคงทางการเงิน และกระแสเงินสดรวมครอบคลุมและเกินจำนวนเงินลงทุนโครงการสามารถยอมรับได้
ขั้นตอนที่ 6
ขั้นต่อไปคือการวิเคราะห์เชิงสถาบัน กำหนดว่าโครงการจะประสบความสำเร็จจากมุมมองขององค์กร กฎหมาย และการบริหาร ประเมินประสบการณ์และคุณสมบัติของเจ้าหน้าที่บริหารขององค์กร แรงจูงใจภายในโครงการ ความพร้อมของทรัพยากรแรงงาน และความจำเป็นในการดึงดูดพนักงานใหม่
ขั้นตอนที่ 7
ถัดไป วิเคราะห์ความเสี่ยงที่เป็นไปได้ โดยคำนึงถึงการเปลี่ยนแปลงจำนวนต้นทุนทุน ราคาสำหรับวัตถุดิบและส่วนประกอบ ปริมาณการขาย และพารามิเตอร์อื่นๆ ในทางที่แย่กว่าและดีกว่า พิจารณาโครงการจากตำแหน่งที่มองโลกในแง่ร้ายที่สุดและสรุปเกี่ยวกับความเป็นไปได้ของการลงทุนด้วยเงิน
ขั้นตอนที่ 8
หากโครงการลงทุนตรงตามข้อกำหนดทั้งหมดก็ถือว่ามีแนวโน้มดีเมื่อมีข้อเสนอการลงทุนหลายแบบ ให้เลือกข้อเสนอที่ดีที่สุดในแต่ละขั้นตอนของการวิเคราะห์